رأس المال العامل (Working Capital) هو مصطلح مصرفي يشير إلى الموارد المالية المتاحة للشركة لتمويل عملياتها اليومية، يُحسب رأس المال العامل عن طريق طرح الالتزامات المتداولة من الأصول المتداولة ، بعبارة أخرى، يمثل رأس المال العامل الفارق بين الأصول المتداولة (مثل النقد، وحسابات القبض، والمخزون) والالتزامات المتداولة (مثل الحسابات الدائنة، والقروض القصيرة الأجل).
الصيغة الحسابية لرأس المال العامل
رأس المال العامل = الأصول المتداولة − الالتزامات المتداولة
يلعب رأس المال العامل دوراً حيوياً في ضمان قدرة الشركة على تغطية التزاماتها قصيرة الأجل واستمرارية عملياتها التشغيلية بسلاسة ، يوفر رأس المال العامل الإيجابي للشركة القدرة على مواجهة النفقات اليومية وتحمل التقلبات المالية.
من ناحية أخرى، يشير رأس المال العامل السلبي إلى أن الشركة قد تواجه صعوبات في تلبية التزاماتها قصيرة الأجل، مما قد يؤدي إلى مشاكل في السيولة.
الهدف الأساسي لإدارة رأس المال العامل هو تحقيق التوازن المثالي بين الأصول والالتزامات لضمان تدفق نقدي كافٍ لدعم العمليات التشغيلية، وتجنب الفائض الزائد الذي يمكن أن يُستثمر بطرق أخرى لزيادة الربحية.
