حاسبة الرافعة المالية للفوركس والتداول
حاسبة الرافعة المالية للفوركس والتداول
احسب تأثير الرافعة المالية على حجم صفقاتك والهامش المطلوب في الفوركس والتداول بسهولة ودقة.
حاسبة الرافعة المالية
تحسب الرافعة الفعلية بحسب حجم الصفقة والهامش المستخدم.
مثال سريع على حساب الرافعة المالية
لنفترض مركزًا على زوج EUR/USD بالبيانات التالية:
| المدخل | القيمة |
|---|---|
| عملة الحساب | اليورو EUR |
| حجم الصفقة | 0.1 لوت |
| وحدات الأصل لكل لوت | 100,000 وحدة |
| الهامش المخصص للمركز | 100 يورو |
يمثل حجم الصفقة:
وبما أن القيمة الاسمية والهامش مقاسان باليورو:
فتكون الرافعة المكافئة للهامش 1:100.
هذا الحساب يصف المركز وهامشه. ولا يعني أن كامل حساب التداول يعمل برافعة 100 مرة، أو أن هذه النسبة تمثل الحد الأقصى الذي يسمح به الوسيط.
ما هي الرافعة المالية؟
في التداول بالهامش، تتيح الرافعة فتح تعرض سوقي تتجاوز قيمته المبلغ المطلوب لدعمه. ويُعبّر عنها عادة بمعامل، مثل 10 مرات أو 100 مرة.
إذا كانت قيمة المركز 10,000 دولار والهامش المطلوب له 1,000 دولار، فإن معامل الرافعة المكافئ يساوي:
وتُكتب النسبة عادة 1:10.
ثلاثة مفاهيم يجب التمييز بينها
قد تُستخدم عبارة «الرافعة المالية» للإشارة إلى مقاييس مختلفة. ولتفسير النتيجة، حدّد المقصود أولًا:
| المفهوم | ما الذي يصفه؟ |
|---|---|
| رافعة المركز بالنسبة للهامش | القيمة الاسمية للمركز مقسومة على الهامش المخصص له |
| التعرض نسبةً إلى حقوق الحساب | التعرض المحتسب مقسومًا على حقوق الحساب الحالية |
| الرافعة القصوى المتاحة | الحد الذي تسمح به شروط الوسيط أو الأداة أو الحساب |
الحاسبة الحالية تعمل وفق المدخل الأول: حجم مركز وهامش مخصص له، مع تحويل القيمة إلى عملة الحساب عند الحاجة.
أما تقييم التعرض إلى حقوق الحساب كاملة، فيحتاج إلى حقوق الحساب والمراكز الأخرى وطريقة احتساب التعرض.
طريقة استخدام حاسبة الرافعة المالية
اختر الأداة
حدد زوج العملات أو الأداة المتاحة في القائمة. ويجب أن تتوافق مواصفات العقد وطريقة تقييمه مع نموذج الحساب.
حدد عملة الحساب
اختر العملة التي تقيس بها الهامش. فلا تقارن قيمة مركز باليورو بهامش بالدولار دون تحويلهما إلى أساس واحد.
أدخل حجم الصفقة باللوت
أدخل عدد اللوتات، مثل 0.01 أو 0.1 أو 1. وتختلف هذه القيمة عن عدد وحدات الأصل.
أدخل الهامش المخصص للمركز
استخدم مبلغ الهامش المرتبط بالمركز الذي تحسبه. لا تعامل كامل رصيد الحساب باعتباره هامش الصفقة.
راجع وحدات الأصل لكل لوت
تحقق من حجم العقد في مواصفات الأداة لدى الوسيط، ثم اضغط على «احسب الرافعة».
بعد تغيير الزوج أو العملة أو الحجم أو الهامش، أعد الحساب وتحقق من عملة النتيجة.
معادلة حساب الرافعة المالية
عند توحيد العملة:
في مثال الفوركس الذي يبدأ بوحدات عملة الأساس:
ثم تُحوّل قيمة هذه الوحدات إلى عملة الحساب عند الحاجة.
إذا كانت قيمة المركز 20,000 دولار والهامش 500 دولار:
وتكون النسبة المكافئة 1:40.
يشترط الحساب هامشًا موجبًا. وعندما يكون المقام صفرًا، لا تكون القسمة معرفة؛ فلا تُفسّر الحالة على أنها رافعة قابلة للاستخدام دون متطلبات.
كيف تقرأ نتيجة الحاسبة؟
تعرض الأداة الحالية العناصر التالية:
| العنصر | التفسير |
|---|---|
| السعر المستخدم | معامل التحويل المستخدم للوصول إلى عملة الحساب في النموذج |
| قيمة العقد | القيمة الاسمية لحجم المركز المدخل، وليست وحدات العقد الواحد فقط |
| الهامش المستخدم | مبلغ الهامش الذي أدخلته بعملة الحساب |
| الرافعة المعروضة | نسبة القيمة الاسمية للمركز إلى ذلك الهامش |
إذا ظهرت قيمة مركز 10,000 يورو وهامش 100 يورو، فالنتيجة 100 مرة.
وقد يساوي معامل التحويل 1 عندما تتطابق عملة الأساس وعملة الحساب في النموذج. لذلك، لا يُفترض أن «السعر المستخدم» هو دائمًا سعر الزوج المتداول نفسه.
ماذا تعني رافعة 1:100؟
تعني أن قيمة المركز تعادل 100 ضعف الهامش المستخدم في المقارنة، ضمن نموذج الحساب.
فإذا كان الهامش 100 دولار، تكون القيمة الاسمية المقابلة 10,000 دولار عند معامل 100.
لكن النسبة وحدها لا تخبرك:
- كم تبلغ حقوق الحساب كاملة.
- ما المراكز الأخرى المفتوحة.
- ما الخسارة المحتملة عند تحرك السعر.
- متى يبدأ الإغلاق الإجباري.
- هل يسمح الوسيط بفتح المركز بهذه المدخلات.
كذلك، قد يعرض مصدر النسبة بصيغة 100:1 بدل 1:100؛ اقرأ التفسير وعدد المرات، ولا تعتمد على ترتيب الرقمين وحده.
العلاقة بين الرافعة ونسبة الهامش
في نموذج الهامش المتناسب والثابت:
ولمركز قيمته 10,000 من العملة نفسها:
| الهامش | معامل الرافعة | النسبة المتداولة | نسبة الهامش |
|---|---|---|---|
| 1,000 | 10 مرات | 1:10 | 10% |
| 500 | 20 مرة | 1:20 | 5% |
| 250 | 40 مرة | 1:40 | 2.5% |
| 200 | 50 مرة | 1:50 | 2% |
| 100 | 100 مرة | 1:100 | 1% |
| 50 | 200 مرة | 1:200 | 0.5% |
لماذا يختلف الهامش عن رصيد الحساب؟
قد يحتوي الحساب على أموال تفوق الهامش المحجوز لمركز واحد، وقد توجد مراكز وأوامر أخرى تستخدم جزءًا منها.
لنفترض:
- قيمة المركز: 10,000 دولار.
- هامش المركز: 100 دولار.
- حقوق الحساب: 2,000 دولار.
تكون المقارنة:
| المقياس | المعادلة | النتيجة |
|---|---|---|
| رافعة المركز بالنسبة لهامشه | 10,000 ÷ 100 | 100 مرة |
| تعرض هذا المركز نسبةً إلى حقوق الحساب | 10,000 ÷ 2,000 | 5 مرات |
الأرقام تصف الحالة نفسها بمقامين مختلفين. لذلك، لا يصح استخدامهما بالتبادل أو تقديم نتيجة الهامش باعتبارها تقييمًا كاملًا للحساب.
كيف تُحسب الرافعة الفعلية للحساب؟
أحد مقاييس التعرض على مستوى الحساب هو:
يتطلب ذلك تحويل القيم إلى عملة واحدة، وتحديد طريقة احتساب المراكز المتقابلة والتعرض الإجمالي أو الصافي.
كما أن رصيد الحساب Balance قد يختلف عن حقوق الحساب Equity؛ فحقوق الحساب تتأثر بنتائج المراكز والعناصر التي تعتمدها المنصة. وتختلف أسماء مؤشرات المنصات وتعريفاتها. الحاسبة الحالية لا تجمع مراكز المحفظة ولا تطلب حقوق الحساب، ولذلك يجب قراءة نتيجتها كنسبة مرتبطة بالمركز والهامش المدخلين.
أثر حجم اللوت في الرافعة المحسوبة
عند ثبات الهامش وحجم العقد ومعامل التحويل، تؤدي زيادة عدد اللوتات إلى زيادة القيمة الاسمية، ومن ثم زيادة نسبة الرافعة.
في مثال EUR/USD بحساب باليورو، وعقد 100,000 وحدة، وهامش ثابت قدره 100 يورو:
| حجم الصفقة | القيمة الاسمية باليورو | معامل الرافعة |
|---|---|---|
| 0.01 لوت | 1,000 | 10 مرات |
| 0.10 لوت | 10,000 | 100 مرة |
| 0.50 لوت | 50,000 | 500 مرة |
| 1.00 لوت | 100,000 | 1,000 مرة |
هذا جدول رياضي يثبت الهامش افتراضيًا؛ ولا يعني أن الوسيط سيقبل الأحجام أو النسب الناتجة. فقد يتطلب الحجم الأكبر هامشًا أكبر أو يخضع لحدود مختلفة.
لماذا يجب توحيد عملة المركز والهامش؟
لنفترض مركزًا حجمه 0.1 لوت على EUR/USD، بعقد 100,000 وحدة، وحسابًا بالدولار.
يمثل المركز 10,000 يورو. وإذا افترضنا:
تصبح قيمته الاسمية:
وعند هامش قدره 110 دولارات:
أما قسمة 10,000 يورو مباشرة على 110 دولارات، فليست مقارنة موحدة الوحدات.
سعر 1.10 افتراض تعليمي، وقد تختلف النسبة الناتجة عند تغير سعر التقييم أو التحويل مع ثبات المدخلات الأخرى.
هل زيادة الرافعة تزيد الربح تلقائيًا؟
عند ثبات حجم المركز وأسعار الدخول والخروج، لا يتغير الربح النقدي لمجرد تغيير الرافعة المستخدمة لتحديد الهامش.
لنفترض مركزًا خطيًا بقيمة اسمية 10,000 دولار، وحركة سعرية مواتية قدرها 1%، دون تكاليف:
| معامل الرافعة | الهامش | الربح النقدي | الربح نسبةً إلى الهامش |
|---|---|---|---|
| 20 مرة | 500 دولار | 100 دولار | 20% |
| 100 مرة | 100 دولار | 100 دولار | 100% |
بقي الربح النقدي 100 دولار لأن حجم المركز والحركة ثابتان، بينما تغيرت نسبة الربح إلى الهامش بتغير المقام.
وتوضح وثائق حساب الربح والخسارة لدى Bybit هذا الفرق بين مبلغ النتيجة وعائدها نسبةً إلى الهامش.
إذا استُخدمت الرافعة لفتح حجم أكبر، فإن التعرض الأكبر يغيّر مقدار الأرباح والخسائر المحتملة.
ما مخاطر استخدام الرافعة؟
تتيح الرافعة فتح تعرض أكبر مقارنة بالمبلغ المطلوب لدعمه. وعندما يكبر التعرض نسبةً إلى أموال الحساب، قد تؤثر حركة سعرية محدودة بقوة في حقوق الحساب.
ومن العوامل التي يجب عدم إغفالها:
- حجم المراكز واتجاهاتها.
- تركز التعرض في أصل أو عملة واحدة.
- التقلب والفجوات والانزلاق.
- العمولات والتمويل والتحويل.
- تغير متطلبات الهامش.
- قواعد التنبيه والإغلاق الإجباري.
نسبة الرافعة وحدها لا تقيس كل هذه العناصر، ولا تكفي للحكم بأن حسابًا ما آمن أو قادر على تحمل مركز معين.
هل يمكن تحديد سعر التصفية من الرافعة؟
لا يكفي معامل الرافعة وحده لاستخراج سعر إغلاق إجباري دقيق.
قد تؤثر حقوق الحساب وبقية المراكز والهامش المستخدم والتكاليف وطريقة تسعير الأداة وقواعد الوسيط في توقيت الإغلاق.
لذلك، فإن حساب حركة معاكسة كنسبة من قيمة المركز لا يثبت أن التصفية ستحدث حتمًا عند ذلك السعر. وقد توجد آلية إغلاق على مستوى الحساب كله، لا مركز منفرد فقط.
الرافعة القصوى المتاحة والرافعة المستخدمة
الرافعة القصوى حد تتيحه شروط الحساب أو الأداة. ولا يعني توفر حد قدره 1:100 أن كل مركز أو كامل الحساب يستخدمه بالضرورة.
كما أن إدخال قيم تنتج نسبة أعلى من المسموح لا يمنح المستخدم هذه الرافعة؛ فالحاسبة تصف العلاقة العددية، بينما تقرر شروط المنصة إمكان فتح المركز ومتطلبات دعمه.
وقد تختلف الرافعة المتاحة بين الأدوات أو أحجام التعرض أو أنواع الحسابات.
حساب الرافعة للذهب والمؤشرات والعملات الرقمية
تحتاج الأدوات المختلفة إلى تحديد قيمتها الاسمية بالطريقة الصحيحة.
قد يتطلب ذلك:
- عدد وحدات الأصل أو الأونصات لكل عقد.
- سعر الأصل ووحدة تسعيره.
- مضاعف العقد أو قيمة الحركة.
- عملة التقييم والتسوية.
- نموذج الهامش الخاص بالأداة.
ولا يكفي نقل حجم العقد الافتراضي للفوركس إلى الذهب أو المؤشر. كذلك، قد تختلف بنية العقود الخطية والمعكوسة والعقود الآجلة.
قبل تفسير النتيجة، تأكد من توافق مواصفات الأداة وطريقة تقييمها مع نموذج الحاسبة، ولا تعتبر مجرد وجود اسمها في القائمة إثباتًا لتغطية جميع عقودها.
الفرق بين حاسبة الرافعة والهامش والربح
| الأداة | السؤال الذي تجيب عنه |
|---|---|
| حاسبة الرافعة | كم مرة تعادل قيمة المركز الهامش المدخل؟ |
| حاسبة الهامش | ما الهامش الناتج عن حجم مركز ورافعة ومواصفات محددة؟ |
| حاسبة الربح والخسارة | ما نتيجة تغير السعر لحجم واتجاه محددين؟ |
| حاسبة حجم المركز | ما الحجم الناتج عن مبلغ مخاطرة ومسافة وقف ومدخلات أخرى؟ |
يمكن الانتقال إلى حاسبة الهامش لتقدير متطلبات المركز، أو إلى حاسبة الربح والخسارة لدراسة أثر حركة السعر.
أما ربط الحجم بمبلغ مخاطرة ووقف خسارة، فتخدمه حاسبة حجم المركز.
أخطاء شائعة عند حساب نسبة الرافعة
إدخال رصيد الحساب بدل هامش المركز
يغير ذلك معنى النسبة. حدّد أولًا هل تقارن المركز بهامشه أم بحقوق الحساب.
استخدام عملتين مختلفتين في القسمة
حوّل القيمة الاسمية والهامش إلى العملة نفسها قبل الحساب.
الخلط بين وحدات الأصل والقيمة النقدية
عدد الوحدات يحتاج إلى تقييم مناسب عندما تختلف عملة الأصل عن عملة الحساب.
استخدام حجم عقد غير مطابق
قد يسبب خطأ كبيرًا في القيمة الاسمية والنسبة الناتجة.
تفسير النتيجة كتوصية
الحصول على رقم من المعادلة لا يعني أنه مناسب للمستخدم أو مسموح لدى الوسيط.
مضاعفة الربح بالرافعة بعد تحديد حجم المركز
حجم المركز يدخل بالفعل في حساب النتيجة السعرية؛ فلا تضرب الناتج في الرافعة مرة إضافية.
أسئلة شائعة عن حاسبة الرافعة المالية
اقسم القيمة الاسمية للمركز على الهامش المخصص له، بعد توحيد العملة. مركز بقيمة 10,000 وهامش 200 يعطي معاملًا قدره 50 مرة.
لا. الأداة تحسب نسبة من المدخلات، ولا تقيّم خبرة المستخدم أو قدرته على تحمل الخسارة أو ظروف حسابه لاختيار نسبة شخصية.
في نموذج الهامش المتناسب، يحتاج المركز نفسه إلى نصف الهامش عند معامل 100 مقارنة بمعامل 50. ولا يتغير الربح النقدي للحركة نفسها ما دام حجم المركز ثابتًا.
الخانة مخصصة للهامش المرتبط بالمركز. استخدام كامل الرصيد يعطي نسبة ذات معنى مختلف، وقد لا يعبّر عن الهامش الفعلي أو حقوق الحساب الحالية.
يعني أن القيمة الاسمية تساوي المبلغ المستخدم في المقام. ولا يعني ذلك انعدام مخاطر تغير السعر أو التكاليف.
قد تكون رافعة الوسيط حدًا أقصى، بينما النتيجة نسبة المركز إلى الهامش المدخل. وقد تختلف أيضًا مواصفات الأداة أو التقييم أو شرائح الهامش.
يمكن أن تتغير المقاييس المرتبطة بالقيمة السوقية أو بحقوق الحساب. أما ما إذا كان هامش المركز يتغير وكيف، فيعتمد على قواعد الأداة والحساب.
لا يكفي هذا الحساب وحده؛ فقد تؤثر المراكز والأوامر القائمة والتكاليف وشروط الوسيط في الأموال المتاحة ومتطلبات التنفيذ.
لا. هذه الصفحة مخصصة للعلاقة بين مراكز التداول والهامش. ولا تستخرج مؤشرات مديونية الشركات أو الرافعة المحاسبية من القوائم المالية.
منهجية الحساب وحدود النتيجة
تعتمد الحاسبة الحالية على حجم المركز ومواصفات العقد والهامش المدخل، مع تقييم القيمة بعملة الحساب وفق معامل التحويل المستخدم في النموذج.
الأمثلة تعليمية، وأسعار التحويل المذكورة فيها افتراضية. وقد تختلف النتائج عن المنصة بسبب التقييم والتقريب ومواصفات الأداة وشرائح الهامش والمراكز القائمة.
لا تطلب الأداة حقوق الحساب كاملة أو تفاصيل جميع المراكز، ولا تختار رافعة مثلى أو تمنح موافقة لفتح صفقة أو تحدد سعر تصفية مؤكدًا.
استخدم النتيجة لفهم العلاقة بين القيمة الاسمية والهامش، مع تحديد معنى كل مدخل ومقارنته ببيانات الأداة الفعلية في منصة الوسيط.
فريقنا متاح على مدار الساعة للإجابة على استفساراتك.
