يعتبر النفط أو ما يسمى بالذهب الأسود من الموارد الطبيعية التي تشكل ثروة حقيقية تعتلي بورصات التداول العالمية فمن خلاله يمكن تحقيق أرباح مالية كبيرة بالرغم من أن سعره يشهد الكثير من التقلبات ومن الصعب تقديره بشكل جيد.
في المقال التالي سنشرح استراتيجيات تداول النفط وما هي مزاياه وعيوبه.
جدول المحتويات
ما هو تداول النفط؟
تداول النفط هو بيع وشراء النفط ومشتقاته في الأسواق المالية بهدف تحقيق عوائد مادية وهو من أهم الموارد في العالم بسبب تأثيره الكبير على الاقتصاد العالمي.
ما أهمية تداول النفط؟
كما ذكرنا سابقاً يؤثر النفط بشكل كبير على الاقتصاد العالمي ويبرز تأثيره وأهميته في النقاط التالية:
- يعتبر النفط إحدى المصادر الرئيسية للدخل القومي في بعض الدول مثل السعودية وروسيا حيث تعتمد هذه الدول على عائدات النفط، كما يعد مصدراً هاماً لتوليد الطاقة كالكهرباء، وباعتباره يؤثر بشكل كبير على تكاليف الإنتاج والنقل فهو يؤثر على أسعار السلع والمنتجات.
- يستخدم النفط كأداة للتأثير على العلاقات الدبلوماسية بين الدول فالدول المنتجة للنفط تمتلك نفوذاً سياسياً واستراتيجياً هاماً.
- يشهد سوق النفط تقلبات كبيرة في الأسعار بالإضافة أنه يتمتع بسيولة عالية مما يجعله فرصة جذابة للمتداولين ويمكن استخدامه كأصل مالي لتنويع المحفظة الاستثمارية.
- يستخدم النفط كوسيلة للتحوط من تقلبات أسعار العملات.
- يؤثر بشكل كبير على أسعار العملات وذلك بحسب حجم العرض والطلب، حيث إن ارتفاع الأسعار يدل على النمو الاقتصادي وانخفاضها يدل على التراجع الاقتصادي.
ما هي طرق تداول النفط؟
هناك عدة طرق متاحة أمام المستخدم لاختيار طريقة التداول التي يرغب بها ومن آليات تداول النفط نذكر ما يلي:
- تداول العقود الآجلة ( Futures ): يتم بموجب هذه الطريقة الاتفاق على شراء أو بيع كمية محددة من النفط في توقيت محدد من المستقبل، تستخدم الشركات العقود الآجلة لتحديد سعر النفط والتحوط من تقلبات الأسعار التي قد تؤدي لخسارات فادحة.
- تداول عقود الخيارات ( Options ):يتشابه تداول عقود الخيارات مع العقود الآجلة من حيث الاعتماد على الربح من خلال الفرق بين السعر عند فتح الصفقة والسعر عند إغلاقها، لكن الفرق هنا أن المتداول لا يكون له وقت محدد يجبر على البيع فيه، بل لديه الحرية في اتخاذ القرار مما يجعله يستفيد من التغير في الأسعار بشكل أكبر مع تقليل الخسارات وضبطها.
- تداول أسهم الشركات: يتم في هذه الطريقة شراء أسهم من الشركات المنتجة للنفط وسعر السهم يتعلق بحجم إنتاج الشركة من النفط.
- العقود مقابل الفروقات ( CFDs ): وهي تعني المضاربة على تقلبات أسعار النفط دون امتلاك الأصل نفسه، ويتم توقع ارتفاع أو انخفاض سعر النفط والربح يكون الفرق بين وقت فتح العقد ووقت إغلاقه سواء ارتفعت أسعار النفط أو انخفضت الربح يتعلق بتوقعاتك.
- التداول الفوري ( Spot Trading ): وهو التداول بالطريقة التقليدية حيث يتم شراء النفط أو بيعه بالسعر الحالي للسوق والربح هو الفرق بين سعر البيع والشراء. يتميز هذا التداول بالسرعة في التنفيذ والمرونة في التداول والدخول والخروج من الصفقات دون الحاجة إلى الالتزام بعقود آجلة.
ما هي العوامل المؤثرة على أسعار النفط؟
يتأثر سعر النفط بالعديد من العوامل وأبرزها ما يلي:
- العرض والطلب: يعتبر النفط العصب الصناعي للشركات المتقدمة صناعياً حيث إن استهلاك هذه الشركات للنفط يكون مرتفعاً لتشغيل مشاريعها ولتأمين الطاقة اللازمة لها كالولايات المتحدة الأمريكية والصين واليابان وغيرها وبالتالي يتأثر سعر النفط بحجم استهلاك هذه الدول، كما إن أي تغيير في الإنتاج العالمي للنفط يؤثر على سعره فمثلاً زيادة إنتاج النفط تؤدي إلى انخفاض سعره.
- النمو الاقتصادي: يساعد النمو الاقتصادي والصناعي على زيادة الطلب على النفط بينما الركود يقلل من الطلب.
- الأحداث الجيوسياسية: إن الأحداث السياسية والحروب والنزاعات تسبب ارتفاع أسعار النفط.
- تأثير الدولار: يتم تسعير النفط بالدولار الأمريكي لذلك يتقلب سعر النفط مع تقلب سعر الدولار، حيث إن ارتفاع الدولار يقلل الطلب ويخفض سعر النفط.
- مخزون النفط: عندما يكون هناك فائض من النفط تنخفض الأسعار، وعندما ينخفض المخزون يزداد الطلب وترتفع الأسعار.
ما هي أنواع النفط القابل للتداول في البورصات العالمية؟
قبل البدء بالتداول لا بد من التعرف على أنواع النفط القابلة للتداول في البورصات وهذه الأنواع هي:
- نفط خام برنت: هو أحد أنواع النفط الخام الذي يتم استخراجه من حقول النفط في بحر الشمال، يتميز بأنه خفيف وحلو وبالتالي يمكن تكراره واستخراج المنتجات النفطية كالديزل والبنزين. إن نفط خام برنت مسؤول عن تسعير حوالي ثلثي النفط العالمي، ويتميز بجودته واحتوائه على نسبة قليلة من الكبريت وبالتالي تكاليف تكريره أقل.
- نفط غرب تكساس ( WTI ): هو أحد أنواع النفط الخام المستخرج من الحقول النفطية في تكساس ولويزيانا وداكوتا الشمالية وهو يستخدم أيضاً كمعيار لتسعير النفط ويتم تداوله في بورصة نيويورك التجارية NYMEX ) ) يتميز بجودته العالية واحتوائه على نسبة قليلة من الكبريت.
- نفط أوبك: يشير نفط أوبك إلى النفط الخام الذي تنتجه الدول الأعضاء في منظمة ( أوبك ) أي الدول المصدرة للبترول وهي حالياً 13 دولة ولهذا النوع تأثير كبير على الاقتصاد العالمي وأسعار النفط.
ما هي معايير اختيار وسيط مناسب لتداول النفط؟
إن اختيار الوسيط المناسب له تأثير كبير على عملية التداول وهناك عدة معايير يجب أخذها بعين الاعتبار عند اختيار وسيط التداول وأهمها ما يلي:
- يجب أن يكون الوسيط مرخص من قبل هيئات تنظيمية موثوقة مثل هيئة السلوك المالي ( FCA ) أو هيئة الأوراق المالية والبورصة الأمريكية ( SEC ) وغيرها.
- اختيار الشركات التي تقدم أسعار تنافسية للرسوم والعمولات كالسبريد ورسوم السحب والإيداع مقارنة بغيرها من الشركات.
- أن يوفر الوسيط حسابات متنوعة للتداول كالحساب الإسلامي وحسابات ECN .
- أن يتيح الوسيط منصة تداول موثوقة ذات أدوات تحليل متقدمة سواء تحليل فني أو أساسي.
- أن يوفر الوسيط مجموعة منوعة من الأدوات المالية كالعقود الآجلة، عقود الفروقات ( CFDs ) وصناديق المؤشرات المتداولة ( ETFs ) .
- يجب أن يوفر خدمة مميزة للعملاء طوال 24 ساعة وبعدة لغات.
ما هي مزايا هذا النوع من التداول ؟
يوفر النفط العديد من المزايا التي تجعله جذاباً للمستثمرين وهذه المزايا هي:
- يمكن الوصول بسهولة إلى منصات تداول النفط وبعيداً عن أي تعقيدات ومتاحة لجميع المستثمرين.
- يعتبر النفط أداة فعالة للتحوط من التضخم ولحماية السيولة المالية المتوفرة.
- يمكن تداوله عن طريق عدة آليات مثل التداول الفوري، العقود الآجلة، وعقود الفروقات وغيرها.
- يمكن الاستثمار بمبالغ مالية صغيرة واستخدام الرافعة المالية لزيادة الأرباح مع زيادة نسبة المخاطرة.
- يعتبر سوق النفط من الأسواق العالمية ذات السيولة العالية مما يتيح الدخول والخروج من الصفقات بسهولة وتحقيق أرباح مرتفعة.
ما هي عيوب هذا النوع من التداول ؟
هناك عدة عيوب تنطوي على تداول النفط أهمها ما يلي:
- يشهد سوق النفط تقلبات عالية للأسعار ويتأثر بالأحداث الجيوسياسية والنزاعات الدولية والعقوبات مما يجعل من الصعب المضاربة على سعر النفط بشكل آمن.
- يتأثر سوق النفط بالكثير من العوامل السياسية والاقتصادية والأحداث العالمية التي تؤثر على أسعار النفط بشكل كبير.
ختاماً
إن تداول النفط يتطلب فهم عميق للسوق مع وضع خطة واستراتيجيات واضحة للتداول وإدارة المخاطر تفادياً للوقوع في خسائر كبيرة.
ويبقى النفط في مقدمة العناصر المحركة للاقتصاد العالمي والسياسات والعلاقات الدولية بالإضافة إلى دوره الكبير في حياة الناس ونهوض الصناعة والاقتصاد.
